境内企业香港上市实务操作(2天)
境内企业香港上市实务操作(2天)详细内容
境内企业香港上市实务操作(2天)
境内企业香港上市实务操作
讲师:雷勋华 时长:2天
课程收益
← 掌握香港上市的4大方式
← 掌握上市应该开展的准备工作、发行架构、资金出境方案和企业估值方法
← 掌握H股上市法规依据、流程及审核要点
← 掌握红筹架构模式及其搭建方法
← 掌握法律合规的15个方面的要求及其合规方法
← 掌握财务合规的16个方面的要求及其合规方法
← 运用大量案例来帮助学员对知识点的理解
课程对象:公司股东、董事长/副董事长、董事、监事、经理/副经理、董事会秘书、投
资总监、风控总监、财务总监、审计总监、投资经理、风控经理、财务经理、审计经理
、证券事务代表/IRM人员、项目经理、风控人员、财务人员、审计人员、公司其他管理
人员;投行人员、会计师、律师、资产评估师;资产管理机构人员、政府从业人员、金
融机构从业人员、财务顾问机构人员、资本爱好者等
课程特色:案例多,互动环节多,咨询式授课,实战派风格,追求“落地”文化
客户代表:中国能建(2期)、中广核、浙江清华长三角研究院、上海交大、浙江大学
课程大纲
模块一 香港上市概述
■ 境内企业香港上市方式
➢ H股上市
➢ 红筹上市
➢ 存托凭证
➢ 第二上市
■ H股模式与红筹模式对比
■ 境内外上市方案选择
➢ 境内A股还是香港上市
➢ H股模式还是红筹模式
模块二 香港上市流程与发行架构
■ 上市准备
➢ 聘请中介机构
➢ 制定工作计划
■ 发行架构
➢ 发行架构的含义
➢ 回拨机制与绿鞋机制
➢ 基石投资者与锚定投资者
➢ 投资者解除沟通计划
➢ 研究报告
➢ 提高定价
■ 资金出境方案
➢ 境内投资者资金安排通道
➢ QDII操作路径
■ 企业估值
➢ 可比公司法
➢ 收益现值法
【案例分析】万达商业地产香港IPO的估值
【案例分析】××生物科技公司香港IPO的估值
模块三 H股模式
■ H股上市法规依据
➢ 境内相关法规依据
➢ 香港规则体系
■ H股上市流程
➢ 股份改制规定及流程
➢ 境内企业上市程序
➢ 境内监管部门审批的申请材料
【案例分析】泰格医药香港上市流程
【案例分析】蚂蚁集团香港上市流程
■ H股上市审核要点
➢ 中国证监会关于H股上市审核要点
➢ 中国证监会常见反馈问题
➢ 联交所审核要点
➢ 联交所常见反馈问题
➢ 联交所审核思路
【案例分析】蚂蚁集团香港上市分析
【案例分析】飞书深诺香港上市分析
模块四 红筹模式
■ 非VIE模式的红筹架构
【案例分析】嘉艺控股上市架构图
【案例分析】新兴印刷上市架构图
■ VIE模式的红筹架构
➢ 典型架构
➢ 为什么要用VIE模式
➢ VIE协议
【案例分析】小米的红筹架构
【案例分析】中国联通的红筹架构
■ 常见红筹架构搭建思路
➢ 换身份思路
➢ 两步走思路
【案例分析】SOHO红筹架构搭建思路
【案例分析】嘉士利红筹架构搭建思路
模块五 法务合规(15个方面)
■ 历史沿革
■ 业务合规
■ 土地房产
■ 37号文登记
■ 10号令规避
■ 关联方资金拆借
■ 报告期内处罚
■ 环保
■ 安全生产
■ 税务
■ 同业竞争
■ 关联交易
■ 社保和住房公积金
■ 知识产权
■ 涉诉问题
【案例分析】将用大量案例对每个问题进行讲解
模块六 财务合规(16个方面)
■ 香港上市财务要求
■ 企业重组
■ 企业合并
■ 商誉
■ 股份支付
■ 关联交易
■ 收入
■ 社保和公积金
■ 可赎回可转换优先股
■ 上市费用
■ 投资性物业
■ 研发费用
■ 香港IPO会计师报告
■ 其他与会计师相关的内容
■ 财务及内控合规
■ 财务舞弊
【案例分析】将用大量案例对每个问题进行讲解
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